Mars 2024

 Inlägget innehåller affiliatelänkar!

Redovisning Fonder och Avkastning 

Mars 2024 och YTD

Mina fonder och fördelning på  Avanza:

• AMF Aktiefond Nordamerika

• Spiltan Aktiefond Investmentbolag

• AMF Aktiefond Småbolag

Förutom min dagliga bombmatta av automatiska schemalagda fondköp i dom två översta fonderna så sker de större köpen då indikatorerna Moving Average och RSI står rätt. 

Länkar:

AMF Aktiefond Nordamerika

Spiltan Aktiefond Investmentbolag

AMF Aktiefond Småbolag

Xact Norden Högutdelande

JPM Global Equity Premium Income

Vanguard FTSE All-World High Div Yield

Aktiespararna Direktavkastning B

Länsförsäkringar Global Index

SEB Sverige Indexnära A

SBAB Sparkonton

Se inte inlägget som råd eller rekommendationer. Gör alltid din egna analys innan köp eller sälj på börsen.

XactHdiv vs sälja fondandelar 👈

Har fått lite mera feeling så fortsätter damma av ett till inlägg medans kolen i pannan glöder. Jag kanske till och med även lockar igång Lulebon till ett inlägg som omkullkastar mitt? 

Jag hoppas att senaste två inläggen fick några läsare att se aktiefonder med nya 👀. Fondandelarna minskar i och med sälj men avkastningen i underliggande innehav gör att NAV-kursen ökar 🚀 win win. 

Har skrivit förut om Xact Hdiv och tänkte fortsätta rida på vågen genom att visa skillnaden mellan att få utdelningar och att sälja fondandelar. Jag hoppas att jag får ut det jag har i huvudet och ni förstår hur jag tänker! 

Ni kommer ihåg förra inlägget som handlade om att sälja fondandelar för en viss summa per år. Jag valde fonden Spiltan Aktiefond Investmentbolag. 

Med en utdelande ETF som Xact Hdiv behöver man inte sälja fondandelar/aktier för att få ut en summa per år. Fonden Xact sköter det åt dig. 

Om vi backar bandet och köpte samma datum (20181014) som i förra inlägget så var man tvungen att köpa för ca 6 050 000 kr för att få ut 300 000 kr genom 2019 utdelning på 5,60 kr. 

Under 2020 väljer Xact att minska utdelningen från 5,60 --> 5,20 vilket innebär att man har inte nog många aktier för att få ut 300 000 kr utan det blir 278 500 kr istället. 

Under 2021 väljer Xact att dra in utdelningen så det blir 0 kr i utdelning. Är man beroende av att få 300 000 kr i utdelning får man sälja 2207 aktier. 

Under 2022 ökar Xact utdelningen till 6,52 kr vilket tar Xact tillbaka till +300 000 kr i utdelning. Nu kan man öka på antalet aktier genom att köpa tillbaka 295 st för överskottet 35 000 kr. 

Under 2023 ökar Xact utdelningen till 6,68 kr vilket ger 345 000 kr i utdelning och även nu i år kan man köpa tillbaka 357 st för överskottet. 

Summa summarum blir att skillnaden (20181014) är att inköpsvärde ökar till 6 000 000 kr istället för jämförelsen 5 000 000 kr dvs + 1 000 000 kr. 

Sälj av fondandelar vs utdelning blir ish samma på 1 500 000 kr under samma tidsperiod. 

Stora skillnaden är i slutvärde: 

För att det ska bli lite mera likvärdigt så köper vi i aktiefonden för samma summa som i Xact.

Fonden ökar från 6 042 857 kr till 10 363 508 kr dvs 71,5%. 

Xact Hdiv ökar från 6 042 857 kr till 6 864 505 kr dvs 13,6%. 

Hoppas att jag inte virrade bort er utan att ni ser mina beräkningar på ett ungefär men uträkningarna innebär inte att det är allt för långt borta från sanningen. 

En bonus:

Om vi byter Spiltan Aktiefond Investmentbolag mot Avanza Zero och köper för samma summa som Xact för att få det så likvärdigt som möjligt så blir skillnaden mot Xact: 

Avanza Zero ökar från 6 042 857 kr till 8 146 482 kr dvs 34,8% vs Xact 13,6%. 

Jag vet att sådan här jämförelser inte alltid blir så likvärdiga eller rättvisa men vi kan se att skillnaden mellan dessa två fonder och EFT är enormt stor. 

Vad kommer hända med utdelningen för 2024 eftersom målet är att hålla sig kring 4,5%? Skulle innebära en sänkning med 1 kr från 6,68 kr till 5,68 kr. 

Inlägget är varken som råd eller rekommendationer. Gör alltid din egna analys innan köp eller sälj av värdepapper. 

Fonder med utdeln..

La ut på twitter i fredags. 

Kan tycka att det hajpas och rekas lite för mycket på utdelningar men är det verkligen bättre? Vill man ha utdelningar så finns det enligt mig bättre alternativ än traditionella fonder med utdelning. 

Satte ihop en lista på några olika fonder som visar avkastning över några perioder. 

Som jag förstår det så kan man själv enkelt göra det jobbiga jobbet (ironi) med att sälja viss % istället för att låta en dyr fondförvaltare trycka på sälj knappen och distribuera utdelningen (försäljningen) åt dig. 

Kom ihåg att alla fonder har en fast årlig förvaltningsavgift men att många aktiva fonder har minst det dubbla om inte även tre, fyra, fem dubbla avgifter samt att ETF:er även har courtageavgifter och utländska har även valutaväxlingsavgifter.. Avanza Zero är helt gratis! 

Observera att jag visar Aktiespararna A istället för B (inkl utd) pga historisk data. Samma gäller Handelsbanken A där B ger utdelning.. Alla fonder redovisas alltid som totalavkastning dvs inkl utdelningar. 

Totalavkastning 

YTD

 1 år

3 år

5 år

10 år

Jag vet att jämförelsen inte är rättvis utan jag vill bara visa skillnaden på återinvesterande fonder vs utdelande fonder. 

NOTERA skillnaden i avkastning mellan Xact Norden och Xact Norden högutdelande! Jag vet vilken jag skulle välja.. 

Xact Norden utan utdelning har innehav med avkastning i form av ökande aktiekurser jämfört med Norden högutdelande som söker bolag med hög utdelning som straffar sig.

Som ni ser så är den helt vanliga indexfonden Länsförsäkringar Global Index i topp 3 över alla perioderna och de tre fonder som ofta rekas är sist i listan över alla perioder. Om jag ska ge råd så råder jag er att analysera själv först flera alternativ innan ni köper något i blindo som någon okänd på Twitter rekommenderar. 

Fondlista:

• Aktiespararna Direktavkastning A
• Avanza Zero
• Handelsbanken Gl Hi Div..
• Invesco MSCI World..
• iShares MSCI ACWI..
• Länsförsäkringar Global Index
• Spiltan Aktiefond Investment..
• Spiltan Globalfond Investment..
• Storebrand Global All Count..
• Xact Norden
• Xact Norden högutdelande
• Xact Sverige

Se inte inlägget som råd eller rekommendationer. Gör alltid din egna analys innan köp eller sälj! 

Det du vinner i utdelning förlorar..

Det du vinner i utdelning förlorar du i avkastning.

Så kan man säga om man jämför den utdelande ETF:en Xact Högutdelande med tex indexfonden Handelsbanken Norden Index. 

Fonderna följer inte samma index!

ETF:en har en årlig förvaltningsavgift på 0,32% vs indexfondens 0,44%.

Med ETF:en betalar du courtage på alla köp och sälj samt även om du väljer att återinvestera varje utdelning. 

Totalavkastning enligt Handelsbankens hemsida

10 000 kr månadsspar 

senaste 3 åren

senaste 5 åren

Peanuts i sammanhanget senaste 3 åren men lite mera på 5 år mellan de två Norden fonderna men vill bara visa skillnaden. Vet inte hur Handelsbanken räknar och om dom alls tar med kostnader som förvaltningsavgift och courtage vid köp och återinvestering. 

Det finurliga är att man kan välja själv vilka fonder man vill jämföra mot. Av dessa 6 fonder fick man den bästa avkastningen från indexfonden Länsförsäkringar USA. 

Diffen mellan Läns USA och Xact blir ca 40 400 kr på 3 år (13 500 kr/år) och ca 132 500 kr på 5 år (26 500 kr/år). Som sagt olika index här med men mycket pengar bara för att få utdelning via ETF:en. 

Mera jämlikt mot Aktiespararna Direktavk där det skiljer nästan 80 papp på 5 år eller ca 16 000 kr per år. 

"Det du vinner i utdelning förlorar du i avkastning" 

Sämst bland dessa 6 blir den populära super duper förvaltarnas fond TIN som har en värdeökning på hela 17 papp på 5 år. Fonden har inte funnits i 5 år så här vet jag inte hur dom räknar. Kan ha att göra med att TIN rasat med drygt -42% senaste 15 månaderna samtidigt som man matat in 10 000 kr per mån i en brant nedförsbacke i 15 månader. Ides inte räkna i excel.. 

Gå gärna in och jämför

Handelsbanken

Fredagsfunderingar

Äntligen fredag innebär att hela familjen åter samlas inför helgen efter en skol- och arbetsvecka. Fredagar innebär också att god mat lagas tillsammans och kvällen består mest av mys, film och godis. 

Efter två svettiga Teamsmöten så satt jag som vanligt och spånade på Avanza och Twitter. Kom att tänka på 4% regeln och hur en global indexfond avkastat årligen med tanke på regeln som det ändå pratas en hel del om. 

Markören på bilderna visar bara var på året fonden når sina 4% så jag kan rita ut ett rött streck för enkelhetens skull. 

2017

Som vi ser så finns det rätt många dagar/månader under 2017 som man kan ta ut dessa 4% antingen som en klumpsumma eller om man väljer att ta ut lite då och då när strecket passeras på ovansidan. 

2018

Nollställer vi varje år så börjar 2018 lite tuffare än 2017 fram till maj månad men därefter avkastar fonden godkänt under resten av året fram till hösten. 

2019

2019 får en fin start direkt på året och stiger ordentligt så under 2019 spelar det inte så stor roll när du väljer att sälja dina 4%. Det är sådana år som man bör sälja lite extra till bufferten för sämre år.  

2020

Med facit i hand borde du ha sålt av under feb/mars för därefter ser vi en ordentlig nedgång i och med pandemi skiten som började härja och ställde till det riktigt surt för "alla". Som man kan se på bilden så tar det nästan ett helt år innan fonden kommer tillbaka till positiv avkastning. Var man på tårna och fyllde på bufferten under 2019 så kanske man slapp sälja under 2020. 

2021

2021 påminner snarlikt med 2019 och får en behaglig resa under året. Viktigt att fylla på bufferten om du använde den under 2020 för framtida år. 

2022

2022 har verkligen inte rosat marknaden och nu får man eventuellt börja använda sig av bufferten som jag så ofta påminner om speciellt om man bara har fonder för att slippa sälja då fonden är på negativ avkastning. Är ca 4 månader kvar på året så svårt nu säga om vi kommer på positiv avkastning eller inte! 

Men ser vi på totalavkastningen under dessa 5+ åren så är fonden ordentligt på plus (94,73%) men kör man enligt principen som jag skrev att man börjar på noll varje år så är det annorlunda. Vill bara visa två olika tänk och scenarion på hur man kan göra (inga råd eller rekommendationer). 

Trevlig helg 

CAGR, uttag fonder

Sorry, jag kan inte låta bli..

Tänkte visa lite backtrading för att försöka pigga upp stämningen och det lilla positiva som förhoppningsvis finns kvar i alla investerare! Det flesta har någon fond eller aktie som lyser rött och många tänker att,  

-Kommer den där skiten någonsin komma upp till blått igen! Kanske, kanske inte..

Eller så kan man ha indexfonder. 

DNB USA Indeks 

Jag hoppas verkligen att vi har framtiden framför oss och även fast många är i ett negativt tänkande nu så kommer börsen mest troligt komma tillbaka. Tänk 2 steg fram och 1 steg bak och just nu är vi i steget bakåt. 

Många säger och påminner ofta att man inte ska förlita sig på historiska siffror men om vi ponerar att fonden kommer att ha något så när likvärdig CAGR 3, 5 och 10 år framåt så tycker jag att vi kan snart rulla bak axlarna och börja småle så vi får upp mungiporna för att få det där lilla positiva framåtlutande tänket och börja smått hälsa glatt på folk igen. 

Du har valt en indexfond USA med CAGR som ovanstående eller en likvärdig. 

Det innebär teoretiskt att det räcker med 2 000 000 kr för att å ut över 300 000 kr per år utan att den investerade summan sjunker. Ganska otroligt eller hur! 

Jag vet jag tycker också det låter lite hullu men som sagt teoretiskt. 

Så jag tänkte att jag måste visa med lite excel för att få in det bättre, åtminstone för mig själv..

Vi börjar med CAGR

Med 2 kaniner investerat så kan vi teoretiskt ta ut minst 300 000 kr 💰💥 varje år senaste 3, 5 och 10 år. 

Jag kan fortfarande tycka att detta är lite kusligt men det stämmer. Första året blir rött men sen reder det ut sig fort. 

Läser ofta på finanstwitter att kan man verkligen leva FIRE på 17 000 kr i månaden.. Jo det kan många inkl jag själv göra. 300 lök/12 är 25 000 kr och då lever många ett riktigt gott liv. 

-Men varför har inte alla gjort så här? Som sagt backtrading men det hade funkat till 100%. 

Jag är alltid lite skeptisk och tror tyvärr inte att dessa glans år kommer komma tillbaka i denna utsträckning men jag hoppas så klart att jag har fel. 

Om vi tittar på tabellen uttag så kan vi se att med en utdelningsportfölj med en yield på 4% så behöver du 7 500 000 kr för att få ut samma summa pengar från utdelningar. 

Men du kan ju inte jämföra sååååå!, joooo det kan jag eftersom utdelningsaktier säljer man inte. Det är ju det som är grejjen med den investeringsfilosofin.. du lever på utdelningar. 

Fonder eller aktier utan utdelning får man förlita sig på kursutveckling för att få avkastning på sitt investerade kapital punkt slut.

Nu ska jag ut och springa🏃‍♂️ av mig lite energi efter en segdragen förkylning.

 

Avgifter och avkastning

Fortsätter på temat fonder vs aktier och idag lite om avgifter och avkastning.

Avgifter

Fonder har en förvaltningsavgift och i den ingår allt och inkluderas i graferna som du ser tex på Avanza eller Nordnet. Förvaltningsavgiften beräknas på totala värdet varje dag du äger fonden. 

Exempelvis om en fond har en avgift på 0,20% = 0,2/365 = 0,000548% per dag. 

Aktier har courtage som avgift och tillkommer vid varje köp och sälj. Courtageavgiften beror på courtageklass och storlek på köp vid varje tillfälle. 

Här kan du läsa mera om courtageklasser och priser. 

Aktier har även en valutaväxlingsavgift vid köp av utländska aktier som du kan läsa om här.  

Avkastning

Jag väljer att jämföra en indexfond USA mot en amerikanskt investmentbolag mellan 2017-01-01 - 2021-12-31 dvs 5 år. 

Fond 129,03%

Aktie 83,37%

Avgifter

Fond

• Förvaltningsavgift 0,20%   

Aktie

• Courtage (rörligt) 
• Mini 0,25%
• Small 0,15%
• Medium 0,069%
• Fast pris 99 kr
• Valutaväxlingsavgift

Kostnader

Inköp 500 000 kr (2017-01-01)

Insättning 10 000 kr/mån 

Tid 5 år 

Fond

7616 kr exkl insättningar

12 345 kr inkl ins

Aktie

1362 kr - 2523 kr beroende på courtageklass exkl ins. 

3612 kr - 4773 kr beroende på courtageklass inkl ins. 

Totala avkastningen

efter 5 år inkl avgifter. 

Fond 

1 132 982 kr exkl insättningar

2 090 902 kr inkl ins

Aktie

835 432 kr exkl ins 

1 725 561 kr inkl ins

diff 

297 550 kr exkl ins

365 341 kr inkl ins

Även fast man betalar en årlig förvaltningsavgift så lönar det sig i detta fall att äga en indexfond USA. 

Sen finns det ett mellanting som heter ETF som är som en fond fast du kan köpa och sälja i realtid som med aktier. Nackdelen med ETF.er enligt mig är att du har alla 3 avgifterna som förvaltningsavgift kring 0,40%, courtage vid köp/sälj men även valutaväxlingsavgifter. 

Med samma uträkning skulle en ETF (VGWD) hamna på 698 550 kr (exkl ins) och en diff mot fonden på -446 600 kr på en 5 års period. Nästan -90 000 kr per år..

Fråga - svar

Komponerade ihop några frågor och funderingar jag ofta läser om på finanstwitter gällande fonder vs utdelningsaktier med mina egna svar. 

Tänk på din fond eller aktieportfölj som en påse med pengar så inser du att det inte är så stor skillnad som många vill tro. 

1.    En fond innehåller aktier både med och utan utdelning precis som en egenkomponerad aktieportfölj.

• Ja, skillnaden är att du väljer själv vilka bolag du vill ha i din aktieportfölj men blir det alltid rätt. Är du smartare än en indexfond? Tror inte allmänheten slår indexfonder i avkastning över tid. 

2.    En fond får också in utdelningar som din aktieportfölj. 

• Svar JA men kanske inte lika mycket som en high yield portfölj som du själv satt ihop. Många fonder har en yield på ca 1,5%. 

3.    Varför tror en del att det inte går att leva på fonder och att man måste ha en aktieportfölj med utdelningsaktier? 

• De flesta utdelningsaktier levererar (passivt) utdelning även då börsen är sur och att då sälja (aktivt) fonder är inte att rekommendera. Att investera i en fond så får du avkastning från både utdelningar men mest genom stigande aktiekurser. Att bara investera i utdelningsaktier innebär att du får din avkastning enbart genom utdelningarna. I stort sätt tvärtom mot fonder. 

4.    Varför tror en del att fonder sjunker mera än en aktieportfölj? 

• Vill säga att det är tvärtom och att diversifieringen med antalet aktier i en indexfond är mera som en krockkudde. Självklart spelar det stor roll vilka aktier och fonder man väljer men att äga en portfölj med 10-20 innehav är en större risk jämfört med en indexfond med 500 innehav. Många tänker nog säkert på svenska småbolagsfonder som tagit ordentligt med stryk i år (-30%) men även Large Cap Sverige fonder (-20%). USA och Global fonder ligger lite på plus i år. 

5.    Är det bättre att äga utdelningsaktier eller fonder i en bear market?

• Mentalt skulle jag säga utdelningsaktier och lite därför jag allokerade om i min portfölj inför 2022. Se svar i fråga 3. 

6.    Är det bättre att äga fonder eller utdelningsaktier i en bull market? 

• Skulle säga att fonder är att föredra eftersom fonder har större möjlighet att stiga mer än enskilda utdelningsaktier och dess utdelning (direktavkastning) i %. Delar av överavkastningen dvs avkastning som överstiger direktavkastningen i en utdelningsportfölj och ditt uttag (utdelning) i procent från fonder kan man lägga i en buffert till sämre tider (bear market). En indexfond med CAGR 10-20% är mera än 3-6% direktavkastning. Se även svar fråga 9. 

7.    Sälja fondandelar vs aktieutdelningar. 4% regeln. 

• Vare sig du har utdelningsaktier eller fonder kan du se din portfölj som en påse med pengar. Påsen med pengar växer genom att du får in utdelningar via dina innehav om du har utdelningsaktier och med fonder genom att NAV-kursen ökar dvs innehavens aktiekurs stiger. En skillnad är också att utdelningarna kommer in automatiskt vs fondandelar måste säljas. För att få ut pengar ur påsen med pengar måste du i båda fallen aktivt gör val. Annars funkar det likvärdigt. 

    7.1    I bull market

• Fonder är att föredra (överavkastning). Se svar i fråga 6. 

    7.2    I bear market

• Utdelningsaktier är att föredra om du inte har en buffert. Se även svar fråga 3. 

8.    Förvaltningsavgifter är dyrare än courtage. 

• En aktivt förvaltad fond > 1% skulle jag säga är dyrare än en aktieportfölj men en indexfond på 0,2% ligger ungefär på samma nivå som en utdelningsportfölj där du månadsköper och återinvesterar utdelningarna. Har du däremot även utländska innehav i aktieportföljen med valutaväxlingsavgifter så blir en indexfond billigare. Testa själv vad du har för förvaltningsavgift genom att dividera alla dina kostnader för courtage och VVA med totala investerade summan.  

9.    Avkastning CAGR (Indexfonder Länsförsäkringar)

• Sverige
• 5 år       9,14% 
• 10 år   10,87%
• Global
• 5 år     14,63% 
• 10 år   13,17%
• USA
• 5 år     18,12% 
• 10 år   17,87%

10. Tabell på uttag

Teoretiskt har man kunnat ta ut nästan 360 000 kr per år senaste 5, 10 åren om du hade investerat 2 000 000 kr i en USA indexfond. Se fråga svar 9.

För samma mängd uttag, utdelningar genom utdelningsaktier, krävs en utdelningsportfölj värd 9 000 000 kr samt en direktavkastning på 4%. 

Som jag skrev i förra inlägget som du kan läsa HÄR om uttag så kan du ta ut 240 000 kr per år om du har investerat 3 000 000 kr samt når en avkastning på minst 8% utan att investerade värdet sjunker vilket även de svenska indexfonderna gjort historiskt. Allt över 8% i avkastning behålls i portföljen men rekommenderar att ta ut delar av vinster då och då för att dryga ut bufferten till sämre tider. Enligt mig bör en buffert bestå av minst en årslön. Se svar på fråga 6. 

Samlar in funderingar kontinuerligt så en del 2 kan komma ut.

Fredagsfunderingar

Har snöat in mig på EV:s.. och kan fastna timtals i dessa tester som finns på bla Youtube där både företag och privatpersoner testar olika elbilar. Inte för att vi kommer köpa en inom en snar framtid.. men tycker om att vara i jour vad som händer i elbilsracet. 

Ett stort problem med elbil och att bo här uppe i Norrbotten är laddmöjligheterna som lyser med sin frånvaro och som inte är i närheten av antalet som finns neråt Sverige. Mitt arbetsdistrikt är hela Norrbotten (Norra Norrland) och under en dag kan jag köra upp mot 500 - 900 km. Inte så bara att hitta en laddstolpe och speciellt inte en med mycket mos i typ 150 kW. 

En annan sak man kan bli lurad på är kostnaderna att ladda dessa elbilar. Många tror tyvärr att det är billigt vilket det inte är men kan du ladda hemma varje dag för typ 1,5 kr/kW så är det enkelt och billigt men om du tvingas ladda på externa ställen så kan det faktiskt kosta mellan 7,30 kr/kWh och 8,70 kr/kWh enligt Teknikens Värld vilket innebär att man hamnar kring 15 - 20 kr/milen. Skulle någon av oss i familjen pendla varje dag (10-15 mil t/r) så är elbil det rätta med tanke på kostnader/mil. 

Den dagen då det finns 10st högeffektiva snabbladdare på minst 150 kW på varje bensinmack så kan det bli intressant och att kostnaderna inte överstiger en fossilbil per mil. 

 

Annars händer det inte mycket på varken köp eller sälj fronten gällande börsen. Känner mig lite omotiverad för tillfället och nöjer mig med att håva in aktieutdelningar för att snabbt häva ut fröna igen för nya äventyr. 

Har inte tänkt så mycket på sistone gällande aktier vs fonder vilket känns befriande men ändå har jag i bakhuvudet att indexfonder är det bästa för det flesta vad gäller enkelhet och avkastning. Får se vad som händer när börsen rasat färdigt om ett halvår typ enligt "experterna" på finanstwitter. 

En sak är säker gällande utdelningsaktier och det är att det är rogivande på något vis att få utdelningar när börsen är sur. Skulle inte alls kännas lika bra i detta klimat att vara all in fonder där utdelningar förhoppningsvis återinvesteras i nya aktier och inte i förvaltarens löner, bonusar och (företag) utdelningar. 

Avkastning TIN Ny Teknik ca 6% under 2021 (OMXSGI 39,43%). Total avgift 1,59% per år. Omsättning 306 mkr. Man kan se på allabolag.se att TIN grabbarna tagit en utdelning ur bolaget på 102 000 000 kr.. 

Går verkligen ingen nöd på grabbarna hur fonden än avkastar så länge alla småsparare luras vara med och sponsrar deras löner och utdelningar ur AB genom den höga totala avgiften i fonden.. en bunt skojjare i mina  👀 

En svensk indexfond avkastade ca 40% under 2021 i jämförelse. 

Handelsbanken Global Högutdelande

Såg på Twitter att fonden Handelsbanken Global High Dividens Low Volatlity Criteria nämndes av @FireNilsson. 

Har haft fonden under lupp ett tag och den ser faktiskt rätt intressant ut. Det pratas en del om att hitta fina tråkiga gubbaktier men skulle nog kunna hålla med här att denna är en riktig fin gubbfond om jag får säga och den gör sitt jobb med bravur hittills i alla fall. 

Fonden är en indexfond med en total avgift på 0,71% och startades 2020-03-11, nästan på botten av Corona dippen och eftersom fonden inte funnits så länge finns det ingen längre historik på avkastning. Tar vi några bolag ur topp 10 bland innehaven så har de flest en avkastning mellan 50% och 125% senaste 5 åren exkl utdelning vilket bådar gott för framtiden. 

Avkastning sedan start

Topp 30 Innehav

Länk till alla innehav.

Gillar även att köp och sälj sker samma dag och att det syns på kontot dagen efter. 

Info om fonden

Det mest intressanta med fonden är att den klarat av att hålla sig på plus i år jämfört med många andra aktier, fonder och index. 

Här i jämförelse med tech tunga NASDAQ 100 index. 

Återinvesterad utd..

Alla vi som använder oss av Avanza kan sedan ett tag se totalavkastning för aktier i grafen. Men vad många missar är att om du inte återinvesterat utdelningen i samma aktie så stämmer inte grafen som visar den blåa återinvesterade % och då kan du bara räkna med den gröna %. 

Om vi tar tex Skanska så kan vi se att aktien senaste 5 åren har en avkastning på -13,73%, den gröna, vilket inte alls är bra enligt mig men det hör inte hit. Lägger vi dit den återinvesterade utdelningen, den blåa, får vi fram att aktien har en totalavkastning senaste åren på 4,49% vilket även det är svagt. 

Många blir tyvärr lurade på detta om man är van att se på avkastning för fonder som automatiskt återinvesterar utdelningen och därmed ser du fondens totalavkastning 👇 

Har du däremot aktier med utdelning och återinvesterar utdelningen i någon annan aktie i samma portfölj så kan du räkna med totalavkastning för hela portföljen och då blir det som en fond. 

Vad gäller Skanskas avkastning så hade det varit en bättre investering att investera pengarna i tex gratisfonden Avanza Zero som följer indexet OMXS30GI. 

Nu hockey på tv12

Over and out

Dubbletter vs Xact Hdiv

Innehav

Om jag säljer mina dubbletter i portföljen och väljer att öka i Xact Hdiv, 

- Koncentrerar jag portföljen eller underlättar jag bara hanteringen av alla innehav? Det känns ju lite dumt ha dubbletter när man kan samla innehaven i en ETF? 

Jag tänker bland annat på Telia och Tele2. De två har en direktavkastning på 4,62% och 5,30% i skrivande stund vilket ger ett genomsnitt på 4,96% och Xact Hdiv har 4,75%. På hundra tusen tappar jag 210 kr i utdelning. 

Samma gäller Swedbank och Securitas. Även de 2 finns i portföljen men även i Xact.. De två har en direktavkastning på 5,93% och 3,81% vilket ger ett genomsnitt på 4,87%. På hundra tusen tappar jag 120 kr i utdelning. 

Samma gäller Volvo, Electrolux och Castellum som har en direktavkastning på 4,02%, 6,02% och 3,97% vilket ger ett genomsnitt på 4,67%. På hundra tusen ökar jag utdelningarna med 80 kr. 

Avkastning 

Alla 7 innehav får ett genomsnitt på 4,81% mot Xact 4,75%. 

Här kan vi se att det är bara Tele2 och Castellum som har högre avkastning än Xact Hdiv. 

Enligt Avanza och återinvesterad utdelning får jag fram TR.

Summering

Direktavkastning % lite högre än Xact. 

Avkastning % senaste 5 åren sämre än Xact. 

Totalavkastning % senaste 5 åren sämre än Xact. 

Då är min fråga egentligen

- Varför äga dubbletter som har sämre avkastning än Xact Norden Högutdelande??

Jag funderar vidare..

Castellum vs indexfond

Har några som jag följer på Twitter som är lite som jag att man funderar kanske lite osunt för mycket på det här med fonder eller aktier och då aktieutdelning eller sälja andelar. 

Det finns inget som är varken rätt eller fel men som världsläget är nu så kan aktieutdelningar vara att föredra enligt mig. När börsen är glad och går uppför stairway to heaven så kan fonder vara att föredra. Ska man jämföra långt tillbaka så går börsen mera upp än ner vilket borde gagna fonder, vi får se! 

Om vi tar Castellum som exempel och jämför den mot fonden SEB Indexnära. 

10 år

Under en 10 års period så kan vi utläsa att Castellum har en avkastning på drygt 156% och 261% inkl återinvesterad utdelning. 

Enligt Morningstars faktablad får vi fram CAGR på hur direktavkastningen vuxit genom åren (Dividend Yield %) men även den årliga avkastningen (Stock Total Return %). 

Tar vi fram liknande siffror för fonden så får jag fram CAGR på Total Return %: 

1Y 0,76%

3Y 15,16%

5Y 12,20%

10Y 13,42% 

Så skillnaden mellan dessa 2 är inte så stor. 

Den stora skillnaden kommer nu!

Har du återinvesterat utdelningen eller inte!

Har du inte återinvesterat utdelningen så räknar du med den lägre avkastningen dvs 156,85%.  

Fonden

Om vi börjar med fonden så kan vi se totala utvecklingen dvs Total Return gällande avkastning. 

Här nedanför la jag till Castellums yield % och valde att ta ut samma summa, utdelning ur fonden. 

Aktien

I första tabellen samma som fonden dvs Total Return. 

Här väljer vi att ta ut utdelningen. 

Skillnader mellan fond och aktie. 

Total Return skiljer det ca 180 000 kr på 10 år till fondens fördel. (Återinvesterad utdelning) 

Totalsumma efter utdelning skiljer det 2 268 998 kr på 10 år till fondens fördel. 

Totalsumma utdelningar skiljer det 346 253 kr på 10 år till fondens fördel. 

Så 3-0 vinner fonden med i denna kamp som inte är rättvis men man får en liten inblick i skillnader mellan att äga en aktie eller en fond. Har du tur så har du fler aktier i portföljen med bättre avkastning än Castellum eller otur med sämre avkastning men man kan nog använda sig av Castellum som en medelaktie i mångas portfölj. 

Indexfond vs ETF

Är man ute efter totalavkastning så har indexfonden 

SEB Indexnära A

en CAGR på ca 12,36% sedan 2017-04-06 då den populära ETFen 

Xact Norden Högutdelande

startade. Xact har en CAGR sedan start på 9,62% enligt denna tweet från @Investeraren

Kanske inte helt rätt indexfond att jämföra mot tänker ni men om vi tar den som är mest lik Xact så hittar jag 

Handelsbanken Norden Ind Crit 

som har en CAGR på 12,32% sedan start 2017-09-20 vilket är ca 5 månader senare än ovanstående. 

Indexfonderna återinvesterar utdelningen. 

Här nedan i länken kan du läsa lite mera om utdelning från Xact 

Xact Högutdelande

ABR vs Index

Tänkte visa ett till bolag som även den har hög utdelning men i jämförelse med Enbridge även har bra Price Return och Total Return. 

Läs HÄR om Enbridge.

Bolaget är 

Arbor Realty Trust Inc

Price Return

Price Return är aktiekursen och här kan vi se att aktiekursen är mer volatil än index men har i slutändan bättre avkastning än index. 

Total Return

Total Return är aktiekurs + utdelning och då ser vi att den seglar förbi index ganska rejält under dessa 5 åren. 

Här kan vi se både aktiekursen och totalavkastningen i olika tidsspann. 

Förra inlägget handlade om Enbridge som har en direktavkastning på 6,90% men där Price Return knappt kommer över på plus sidan under senaste 5 åren. I denna aktie kan vi se att ABR knappt varit under nollan förutom under mars 2020 dvs Corona dippen. 

Arbor Realty har en direktavkastning på 7,36% i skrivande stund och utdelningstillväxten (CAGR) mellan 12% - 17% senaste 5 åren. 

Skillnaden mellan Enbridge och Arbor är milslång enligt mig och att med ABR så får du även stigande och positiv aktiekurs och högre direktavkastning samt lite bättre utdelningstillväxt. 

Skulle jag välja någon av dessa aktier så vet då jag vilken jag skulle välja. Utan att tveka! 

/Leva drömmen

Enbridge vs Index

God fortsättning på det nya året

Jag vet att jag kan lite väl ofta klanka ner på utdelningsjägare när jag gör mina jämförelser mellan aktier och fonder men Kom ihåg att jag aldrig skriver mina inlägg riktad till någon speciell utan allt jag skriver är allmänt bullshit.. som en del kallar det via sina mail! 

En av många poppis utdelningsaktier är Kanadensiska Enbridge

Enbridge har en direktavkastning på cirkus 6,90% i skrivande stund och en rätt hyffsad utdelningstillväxt. Enligt Seeking Alpha är cagr senaste 10 åren mellan 8-13%. 

Många skulle kalla aktien för en hög risk aktie men med en godkänd utdelningstillväxt. 

Men..

..om vi tittar på senaste 5 åren så har aktiekursen (Price Return) ett minus resultat jämfört med index. 

-7,22%   vs   112,89%

Köpte du för 100 000 sek så har du idag runt 93 000 kr vs Index 213 000 kr = diff 120 000 kr 

Lägger vi på utdelningen så får vi fram totalavkastningen (Total Return)

Istället för 93 000 kr så har du nu drygt 122 000 kr vs Index 233 000 kr = diff 111 000 kr

Om vi gör det enkelt så får du ut ca 29 000 kr i utdelning. (122 000 - 93 000)

För att få ut samma mängd utdelning från en indexfond så behöver du sälja av fondandelar första året för ca 4%, andra året ca 3,8%, tredje året ca 3,5%, fjärde året ca 3,2% och femte året ca 3% osv. 

Om vi har någorlunda samma utveckling på Enbridge och Index så är man ganska snabbt nere på 2% och 1% i uttag. 

Så istället för ENB 6,90% i direktavkastning så får du ut samma mängd utdelning genom att sälja fondandelar för 2%, 1,5%, 1% osv..

Vill avsluta med att säga att självklart finns det både sämre och bättre alternativ och att jag brukar oftast gräva fram de med sämre avkastning. Om du vill kika på en som är mycket bättre än index så välj tex Broadcom..

/Leva drömmen

Inför ett köp

Yes vad kollar ni på innan ni trycker på köpknappen?

När det gäller amerikanska aktier så finns det sidor på nätet som är gratis med väldigt värdefull information. 

Jag gillar bland annat sidan Seeking Alpha för att den är enkel och den visar den info jag behöver för att ta vissa beslut. 

Vi kan ta 3M som exempel. Blir du intresserad av bolaget så finns den att beskåda på bland annat Avanza. 

3M    (Affiliatelänk)

Jag brukat tjata om totalavkastning när det flesta bara tänker på utdelning. Båda är viktiga för gemene man. 

Vad ser vi i bilderna här nedanför då? Jo även fast bolaget har högre direktavkastning än index så får man lägre totalavkastning (Total Return). 

Facit: Du förlorar avkastning genom att äga aktien i bolaget jämfört med index!

Det många tänker fel i frågan är att: även fast du lever från/av dina tillgångar/kapital i form av utdelningar så kan det oftast vara bättre att tex äga en ETF som följer ett index som i detta fall är S&P 500 eller en traditionell indexfond och välja att sälja månadsvis/kvartalsvis eller varje år istället för att investera i aktier som har liknande avkastning som exemplet. 

Annat intressant man hittar på Seeking Alpha

Även fast bolaget har hyffsat bra utdelningstillväxt (Dividend Growth) så räcker det tyvärr inte när Price Return inte hänger med och drar ner Total Return. 

Är det här som kallas nollsummespel? 

/Leva drömmen